كيفية تداول العقود الآجلة على XT.com
ما هي العقود الآجلة الدائمة؟
العقد الآجل هو اتفاق بين طرفين لشراء أو بيع أصل بسعر وتاريخ محددين مسبقًا في المستقبل. يمكن أن تتراوح هذه الأصول من السلع مثل الذهب أو النفط إلى الأدوات المالية مثل العملات المشفرة أو الأسهم. يعد هذا النوع من العقود بمثابة أداة قوية للحماية من الخسائر المحتملة وتأمين الأرباح. العقود الآجلة الدائمة هي نوع من المشتقات التي تسمح للمتداولين بالمضاربة على السعر المستقبلي للأصل الأساسي دون امتلاكه فعليًا. على عكس العقود الآجلة العادية التي لها تاريخ انتهاء محدد، فإن العقود الآجلة الدائمة لا تنتهي صلاحيتها. وهذا يعني أن المتداولين يمكنهم الاحتفاظ بصفقاتهم للمدة التي يريدونها، مما يسمح لهم بالاستفادة من اتجاهات السوق طويلة المدى وإمكانية تحقيق أرباح كبيرة. بالإضافة إلى ذلك، غالبًا ما تتمتع العقود الآجلة الدائمة بميزات فريدة مثل معدلات التمويل، والتي تساعد في الحفاظ على سعرها متماشيًا مع الأصل الأساسي.
العقود الآجلة الدائمة ليس لها فترات تسوية. يمكنك الاستمرار في التداول للمدة التي تريدها، طالما أن لديك هامشًا كافيًا لإبقائه مفتوحًا. على سبيل المثال، إذا قمت بشراء BTC/USDT بشكل دائم بسعر 30,000 دولار، فلن تكون ملزمًا بأي وقت لانتهاء العقد. يمكنك إغلاق الصفقة وتأمين ربحك (أو تحمل الخسارة) عندما تريد. لا يُسمح بالتداول في العقود الآجلة الدائمة في الولايات المتحدة، لكن سوق العقود الآجلة الدائمة كبير. ما يقرب من 75٪ من تداول العملات المشفرة في جميع أنحاء العالم العام الماضي كان في العقود الآجلة الدائمة.
بشكل عام، يمكن أن تكون العقود الآجلة الدائمة أداة مفيدة للمتداولين الذين يتطلعون إلى التعرض لأسواق العملات المشفرة، ولكنها تأتي أيضًا بمخاطر كبيرة ويجب استخدامها بحذر.
- أزواج التداول: يعرض العقد الحالي الذي تقوم عليه العملات المشفرة. يمكن للمستخدمين النقر هنا للتبديل إلى أصناف أخرى.
- بيانات التداول ومعدل التمويل:: السعر الحالي، أعلى سعر، أدنى سعر، معدل الزيادة/النقصان، ومعلومات حجم التداول خلال 24 ساعة. عرض معدل التمويل الحالي والقادم.
- TradingView اتجاه السعر: مخطط K-line لتغير سعر زوج التداول الحالي. على الجانب الأيسر، يمكن للمستخدمين النقر لتحديد أدوات الرسم والمؤشرات للتحليل الفني.
- سجل الطلبات وبيانات المعاملات: عرض دفتر الطلبات الحالي ومعلومات طلبات المعاملات في الوقت الفعلي.
- المركز والرافعة المالية: تبديل وضع المركز ومضاعف الرافعة المالية.
- نوع الأمر: يمكن للمستخدمين الاختيار من بين أمر محدد، وأمر سوق، وأمر تشغيل.
- لوحة التشغيل: السماح للمستخدمين بإجراء تحويلات مالية وتقديم أوامر.
- معلومات الأصول: هامش الحساب الجاري وأصوله، ومعلومات الأرباح والخسائر.
- معلومات الموقف والطلب: الموقف الحالي، والأوامر الحالية، والأوامر التاريخية وتاريخ المعاملات.
كيفية تداول العقود الآجلة الدائمة لـ USDT-M على XT.com (الويب)
1. قم بتسجيل الدخول إلى موقع XT.com وانتقل إلى قسم "العقود الآجلة" بالنقر فوق علامة التبويب الموجودة أعلى الصفحة.
2. على الجانب الأيسر، حدد BTCUSDT من قائمة العقود الآجلة.
3. اختر "الموضع حسب الموضع" على اليمين لتبديل أوضاع الموضع. قم بضبط مضاعف الرافعة المالية من خلال النقر على الرقم. تدعم المنتجات المختلفة مضاعفات الرافعة المالية المختلفة — يرجى التحقق من تفاصيل المنتج المحدد لمزيد من المعلومات.
4. انقر فوق زر السهم الصغير الموجود على اليمين للوصول إلى قائمة النقل. أدخل المبلغ المطلوب لتحويل الأموال من الحساب الفوري إلى الحساب الآجل وقم بالتأكيد.
5. لفتح مركز، يمكن للمستخدمين الاختيار من بين ثلاثة خيارات: أمر الحد، أمر السوق، وأمر التنشيط. أدخل سعر الطلب وكميته وانقر فوق فتح.
- أمر الحد: يقوم المستخدمون بتحديد سعر الشراء أو البيع بأنفسهم. لن يتم تنفيذ الأمر إلا عندما يصل سعر السوق إلى السعر المحدد. إذا لم يصل سعر السوق إلى السعر المحدد، فسيستمر الأمر المحدد في انتظار المعاملة في دفتر الأوامر؛
- أمر السوق: يشير أمر السوق إلى المعاملة دون تحديد سعر الشراء أو سعر البيع. سيقوم النظام بإتمام المعاملة حسب أحدث سعر في السوق عند تقديم الطلب، ويحتاج المستخدم فقط إلى إدخال مبلغ الطلب المراد تقديمه.
- أمر التفعيل: يُطلب من المستخدمين تحديد سعر الزناد وسعر الطلب والمبلغ. فقط عندما يصل أحدث سعر في السوق إلى سعر التنفيذ، سيتم تقديم الأمر كأمر محدد بالسعر والمبلغ المحددين من قبل.
6. بعد تقديم طلبك، قم بمشاهدته ضمن "الطلبات المفتوحة" في أسفل الصفحة. يمكنك إلغاء الطلبات قبل أن يتم ملؤها. بمجرد ملئها، ابحث عنها ضمن "الموضع".
7. لإغلاق مركزك، انقر فوق "إغلاق" ضمن عمود العملية.
كيفية تداول العقود الآجلة الدائمة لـ USDT-M على XT.com (التطبيق)
1. قم بتسجيل الدخول إلى حساب XT.com الخاص بك باستخدام تطبيق الهاتف المحمول وقم بالوصول إلى قسم "العقود الآجلة" الموجود أسفل الشاشة. 
2. اضغط على BTC/USDT الموجود في الجزء العلوي الأيسر للتبديل بين أزواج التداول المختلفة. استخدم شريط البحث أو اختر مباشرة من الخيارات المدرجة للعثور على العقود الآجلة المطلوبة للتداول.
3. اختر وضع الهامش واضبط إعدادات الرافعة المالية وفقًا لتفضيلاتك.
4. على الجانب الأيمن من الشاشة، قم بتقديم طلبك. بالنسبة لأمر محدد، أدخل السعر والمبلغ؛ بالنسبة لأمر السوق، أدخل المبلغ فقط. اضغط على "شراء" لبدء مركز طويل أو "بيع" لبدء مركز قصير.
5. بمجرد تقديم الطلب، إذا لم يتم تنفيذه على الفور، فسوف يظهر في "الطلبات المفتوحة". لدى المستخدمين خيار النقر على "[إلغاء]" لإلغاء الطلبات المعلقة. سيتم وضع الطلبات التي تم تنفيذها ضمن "الوظائف".
6. ضمن "المراكز"، انقر فوق "إغلاق"، ثم أدخل السعر والمبلغ المطلوب لإغلاق المركز.
أسئلة وأجوبة (FAQ)
ما هي السمات الرئيسية لتداول العقود الآجلة الدائمة؟
في حين أن العقود الآجلة الدائمة جديدة نسبيًا في عالم التداول، فقد اكتسبت شعبية سريعة بين المتداولين الذين يبحثون عن طريقة مرنة ومتعددة الاستخدامات للانخراط في تداول المضاربة. سواء كنت متداولًا متمرسًا أو بدأت للتو، فمن المؤكد أن العقود الآجلة الدائمة تستحق معرفة المزيد عنها. الهامش المبدئي
- الهامش الأولي هو الحد الأدنى من الأموال المطلوب إيداعها في حساب تداول لفتح مركز جديد. يُستخدم هذا الهامش لضمان قدرة المتداولين على الوفاء بالتزاماتهم إذا تحرك السوق ضدهم، ويعمل أيضًا كحاجز ضد تحركات الأسعار المتقلبة. في حين أن متطلبات الهامش الأولية تختلف بين البورصات، إلا أنها تمثل عادة جزءًا صغيرًا من إجمالي قيمة التجارة. لذلك، من الضروري إدارة مستويات الهامش الأولية بعناية لتجنب التصفية أو نداءات الهامش. يُنصح أيضًا بتتبع متطلبات الهامش واللوائح على منصات مختلفة لتحسين تجربة التداول الخاصة بك.
هامش الصيانة
- هامش الصيانة هو الحد الأدنى من الأموال التي يجب على المستثمر الاحتفاظ بها في حسابه لإبقاء مركزه مفتوحًا. بعبارات بسيطة، هو مبلغ المال المطلوب للاحتفاظ بمركز في عقد آجل دائم. ويتم ذلك لحماية كل من البورصة والمستثمر من الخسائر المحتملة. إذا فشل المستثمر في تلبية هامش الصيانة، فقد تقوم بورصة مشتقات العملات المشفرة بإغلاق مركزه أو اتخاذ إجراءات أخرى لضمان أن الأموال المتبقية كافية لتغطية الخسائر.
تصفية
- تشير التصفية إلى عملية إغلاق مركز المتداول عندما يقل الهامش المتاح لديه عن حد معين. الغرض من التصفية هو تخفيف المخاطر والتأكد من أن المتداولين لا يخسرون أكثر مما يستطيعون تحمله. بالنسبة للمتداولين، من المهم مراقبة مستويات هامشهم عن كثب لتجنب تعرضهم للتصفية. على الجانب الآخر، يمكن أن توفر التصفية فرصة للمتداولين الآخرين للاستفادة من انخفاض الأسعار عن طريق الشراء بسعر أقل.
معدل التمويل
- معدل التمويل هو آلية لضمان أن سعر العقود الآجلة الدائمة يعكس السعر الأساسي للبيتكوين. عندما يكون معدل التمويل إيجابيا، تدفع المراكز الطويلة صفقات شراء، بينما عندما تكون سلبية، تدفع مراكز الشراء الطويلة. يعد فهم معدلات التمويل أمرًا ضروريًا لأنه يمكن أن يؤثر على أرباح وخسائر المستثمر، مما يجعل من الضروري مراقبة معدلات التمويل عند تداول العقود الآجلة الدائمة (مثل عقود البيتكوين الآجلة الدائمة، وعقود الأثير الآجلة الدائمة).
سعر العلامة
- يشير سعر العلامة إلى سعر القيمة العادلة للأصل، والذي يتم تقديره من خلال الأخذ في الاعتبار أسعار العرض والطلب من منصات التداول المختلفة. يُستخدم هذا السعر لمنع التلاعب بالسوق من خلال ضمان بقاء سعر العقد الآجل متماشيًا مع سعر الأصل الأساسي. وهذا يعني أنه إذا تغير سعر السوق للعملات المشفرة، فسيتم أيضًا تعديل سعر العلامة للعقود الآجلة وفقًا لذلك، مما قد يساعدك على اتخاذ قرارات تداول أكثر دقة.
الربح والخسارة
- يرمز PnL إلى "الربح والخسارة"، وهي طريقة لقياس المكاسب أو الخسائر المحتملة التي يمكن أن يواجهها المتداولون عند شراء وبيع العقود الآجلة الدائمة (مثل عقود البيتكوين الدائمة وعقود الأثير الدائمة). في الأساس، الربح والخسارة هو حساب الفرق بين سعر الدخول وسعر الخروج من الصفقة، مع الأخذ في الاعتبار أي رسوم أو تكاليف تمويل مرتبطة بالعقد.
صندوق التأمين
- يعمل صندوق التأمين في العقود الآجلة الدائمة (مثل عقود BTC الدائمة وعقود ETH الدائمة) بمثابة مجمع حماية يساعد على حماية المتداولين من الخسائر المحتملة بسبب التقلبات المفاجئة في السوق. بمعنى آخر، إذا واجه السوق انخفاضًا مفاجئًا وغير متوقع، فإن صندوق التأمين يعمل كمنطقة عازلة للمساعدة في تغطية أي خسائر ومنع المتداولين من الاضطرار إلى تصفية مراكزهم. إنها شبكة أمان مهمة في سوق يمكن أن يكون متقلبًا ولا يمكن التنبؤ به، وهي مجرد إحدى الطرق التي يتطور بها التداول في العقود الآجلة الدائمة لتلبية احتياجات مستخدميها.
التخفيض التلقائي
- إن التخفيض التلقائي للديون هو في الأساس آلية لإدارة المخاطر تضمن إغلاق مراكز التداول في حالة عدم كفاية أموال الهامش. بعبارات أبسط، يعني ذلك أنه إذا تحرك مركز المتداول ضده وانخفض رصيد الهامش الخاص به إلى ما دون الصيانة المطلوبة، فإن بورصة مشتقات العملات المشفرة ستقوم تلقائيًا بتخفيض مركزه. على الرغم من أن هذا قد يبدو أمرًا سيئًا، إلا أنه في الواقع إجراء وقائي يحمي المتداولين من خسارة أموال أكثر مما يمكنهم تحمله. من المهم لأي شخص يتداول العقود الآجلة الدائمة (مثل عقود بيتكوين الآجلة الدائمة، وعقود الأثير الآجلة الدائمة) أن يفهم كيف يمكن أن يؤثر التخفيض التلقائي على مراكزه واستخدامه كفرصة لتقييم وتحسين استراتيجيات إدارة المخاطر الخاصة به.
كيف تعمل العقود الآجلة الدائمة؟
لنأخذ مثالا افتراضيا لفهم كيفية عمل العقود الآجلة الدائمة. افترض أن المتداول لديه بعض البيتكوين. عندما يشترون العقد، فإنهم إما يريدون أن يزيد هذا المبلغ بما يتماشى مع سعر BTC/USDT أو يتحرك في الاتجاه المعاكس عندما يبيعون العقد. مع الأخذ في الاعتبار أن كل عقد يساوي دولارًا واحدًا، إذا قاموا بشراء عقد واحد بسعر 50.50 دولارًا، فيجب عليهم دفع 1 دولار في عملة البيتكوين. بدلاً من ذلك، إذا باعوا العقد، فإنهم سيحصلون على عملة BTC بقيمة دولار واحد بالسعر الذي باعوا العقد به (لا يزال الأمر ساريًا إذا باعوا قبل الاستحواذ). من المهم ملاحظة أن المتداول يشتري العقود، وليس البيتكوين أو الدولار. إذًا، لماذا يجب عليك تداول عقود العملات المشفرة الآجلة الدائمة؟ وكيف يمكن التأكد من أن سعر العقد سيتبع سعر BTC/USDT؟
الجواب عبر آلية التمويل. يتم دفع معدل التمويل للمستخدمين ذوي المراكز الطويلة (يتم تعويضهم من قبل المستخدمين ذوي المراكز القصيرة) عندما يكون سعر العقد أقل من سعر BTC، مما يمنحهم حافزًا لشراء العقود، مما يؤدي إلى ارتفاع سعر العقد وإعادة مواءمته مع سعر BTC. /USDT. وبالمثل، يمكن للمستخدمين ذوي المراكز القصيرة شراء العقود لإغلاق مراكزهم، مما قد يؤدي على الأرجح إلى زيادة سعر العقد ليتناسب مع سعر البيتكوين.
وعلى النقيض من هذا الوضع، يحدث العكس عندما يكون سعر العقد أعلى من سعر البيتكوين - أي أن المستخدمين ذوي المراكز الطويلة يدفعون للمستخدمين ذوي المراكز القصيرة، مما يشجع البائعين على بيع العقد، مما يدفع سعره أقرب إلى السعر. من بيتكوين. يحدد الفرق بين سعر العقد وسعر BTC مقدار معدل التمويل الذي سيحصل عليه الشخص أو يدفعه.
ما هي الاختلافات بين العقود الآجلة الدائمة والعقود الآجلة التقليدية؟
العقود الآجلة الدائمة والعقود الآجلة التقليدية هما نوعان مختلفان من تداول العقود الآجلة يجلبان مزايا ومخاطر مختلفة للمتداولين والمستثمرين. على عكس العقود الآجلة التقليدية، ليس للعقود الآجلة الدائمة تاريخ انتهاء محدد، مما يسمح للمتداولين بالاحتفاظ بمراكزهم للمدة التي يريدونها. ثانيا، توفر العقود الدائمة قدرا أكبر من المرونة والسيولة من حيث متطلبات الهامش وتكاليف التمويل. علاوة على ذلك، تستخدم العقود الآجلة الدائمة آليات مبتكرة مثل معدلات التمويل لضمان أن سعر العقود الآجلة يتتبع بشكل وثيق السعر الفوري للأصل الأساسي. ومع ذلك، تأتي العقود الدائمة أيضًا بمخاطر فريدة، مثل تكاليف التمويل التي يمكن أن تتقلب بشكل متكرر كل 8 ساعات. وعلى العكس من ذلك، فإن العقود الآجلة التقليدية لها تاريخ انتهاء ثابت وقد تتطلب متطلبات هامش أعلى، مما قد يحد من مرونة المتداول ويزيد من عدم اليقين. في النهاية، يعتمد العقد الذي سيتم استخدامه على مدى تحمل المتداول للمخاطر، وأهداف التداول، وظروف السوق.
ما هي الاختلافات بين العقود الآجلة الدائمة والتداول بالهامش؟
تعد العقود الآجلة الدائمة والتداول بالهامش طريقتين للمتداولين لزيادة تعرضهم لأسواق العملات المشفرة، ولكن هناك بعض الاختلافات الرئيسية بين الاثنين.
- الإطار الزمني : العقود الآجلة الدائمة ليس لها تاريخ انتهاء الصلاحية، في حين يتم التداول بالهامش عادةً خلال إطار زمني أقصر، حيث يقترض المتداولون الأموال لفتح مركز لفترة زمنية محددة.
- التسوية : تتم تسوية العقود الآجلة الدائمة على أساس سعر مؤشر العملة المشفرة الأساسية، في حين يتم تسوية التداول بالهامش على أساس سعر العملة المشفرة في وقت إغلاق المركز.
- الرافعة المالية : تسمح كل من العقود الآجلة الدائمة والتداول بالهامش للمتداولين باستخدام الرافعة المالية لزيادة تعرضهم للأسواق. ومع ذلك، فإن العقود الآجلة الدائمة توفر عادة مستويات أعلى من الرافعة المالية مقارنة بالتداول بالهامش، مما قد يزيد من الأرباح المحتملة والخسائر المحتملة.
- الرسوم : عادةً ما تحتوي العقود الآجلة الدائمة على رسوم تمويل يدفعها المتداولون الذين يحتفظون بمراكزهم مفتوحة لفترة طويلة من الزمن. من ناحية أخرى، يتضمن التداول بالهامش عادةً دفع الفائدة على الأموال المقترضة.
- الضمانات : تتطلب العقود الآجلة الدائمة من المتداولين إيداع مبلغ معين من العملات المشفرة كضمان لفتح مركز، بينما يتطلب التداول بالهامش من المتداولين إيداع الأموال كضمان.
